Золотой сертификат что это
Золотые сертификаты: плюсы и минусы
Преимущества золотых сертификатов
1) В отличие от инвестиций в физическое золото, покупка которого может обойтись недёшево, приобретение золотых сертификатов может стать более дешёвой альтернативой. В этом случае исключаются, как минимум, расходы на доставку физического драгметалла;
2) Сертификаты на золото напрямую привязаны к колебаниям цен на золото. Поэтому инвесторы могут извлечь из этого прибыль, даже если стоимость жёлтого драгметалла будет падать. Таким образом получается, что золотые сертификаты объединяют в себе безопасность физического драгметалла с гибкостью деривативов. В отличие от фьючерсов сертификаты являются более безопасной инвестицией, так как нет необходимости вносить дополнительный капитал. В основном сертификаты на золото являются бессрочными ценными бумагами. По ним нет даты погашения;
3) С помощью золотых сертификатов инвесторы могут получать прямую выгоду от изменения стоимости драгметалла в отличие от акций золотодобытчиков, на которые могут влиять разные факторы рынка. При покупке акций инвестор должен постоянно следить за конъюнктурой рынка, чего не надо делать со сертификатами.
Недостатки золотых сертификатов
1) Сертификаты на золото не являются надёжным инструментом для защиты своих накоплений во время кризиса. Само золото, конечно же, выступает в качестве защитного актива, так как его количество в мире ограничено. Именно поэтому его стоимость во время кризиса не падает. Владельцы сертификатов не владеют физическим драгметаллом, поэтому не могут потребовать его поставку. В крайнем случае инвестор может потерять свои вложения, если эмитент сертификатов окажется банкротом;
2) В настоящее время существует большой выбор сертификатов по золоту. Поэтому инвестор должен в них разбираться, чтобы правильно вложить свои средства. К тому же нужно постоянно следить за ситуацией на финансовых рынках. Для приобретения нужных знаний потребуется некоторое время и усилия;
3) В некоторых странах инвесторы в сертификаты по золоту должны платить компенсационный налог. Об этом нужно всегда помнить и заранее уточнять.
Золотой сертификат
Ценная бумага обеспеченная золотом.
Она закрепляет за инвестором право владения определенным объемом золота, депонированного (хранящегося) в банке-депозитарии, уполномоченным проводить подобные операции. В России этот сертификат выпускался в качестве особой формы внутреннего госдолга в период с 1993 по 1994 г.
Обеспечение и способы размещения
Выпуском сертификатов занимался Минфин России. Для обеспечения инвестиционного инструмента Комитет по драгметаллам депонировал 100 тонн золота. Объем эмиссии ЦБ РФ определил с учетом стоимости металла на Лондонской бирже металлов на момент выпуска бумаг (27.09.1993 г).
Первые бумаги на протяжении двух недель реализовывались по номиналу. Затем к оценке стали добавлять «премию», размер которой зависел от периода, прошедшего со дня выпуска и доходности. Стоимость сертификата зависела от колебаний курсов иностранных валют и цен на золото. Доход с учетом постоянного повышения цен на драгоценный металл был достаточным для защиты средств инвесторов от гиперинфляции. Размещением сертификатов занимался Минфин через уполномоченные банки, которые реализовывали их по договорной стоимости. Приобретать бумаги могли частные инвесторы или юридические лица. Инвесторов (обладателей сертификатов) регистрировали в специальном реестре. При перепродаже именных бумаг Минфин вносил необходимые изменения о новом владельце в реестровую книгу.
Выплаты при погашении
Ценные бумаги, обеспеченные золотом находились в обращении год, после чего было произведено их погашение по номинальной стоимости с выплатой процентов. Доход рассчитывался по формуле и выплаты осуществлялись в рублевом эквиваленте ежеквартально, путем перечисления на счета владельцев. Чтобы исключить ошибки при начислении квартального дохода, сертификат запрещалось продавать за три дня до окончания очередного квартала. Владелец ценной бумаги мог выбрать следующие варианты погашения:
В последнем случае обладатель сертификата получал килограмм золота в слитке, но только при наличии лицензии, дающей право на осуществление операций с драгметаллами.
Дробление сертификата
Крупный номинал (10 кг) золота стал препятствием к реализации ценных бумаг. В связи с этим банкам разрешили дробить сертификат на несколько частей, чтобы минимальная доля составляла не менее 100 г золота. Дробление осуществлялось с применением двух способов:
Золотые сертификаты — первые в России долговые обязательства, обеспеченные драгметаллом (реальным активом).
Золотой сертификат
Опубликовано 11.07.2021 · Обновлено 11.07.2021
Что такое Золотой сертификат?
Золотой сертификат – это бумажный документ, который представляет собой претензию на определенное количество или стоимость золота. Когда доллар США был привязан к золотому стандарту, золотые сертификаты имели номинальную стоимость в долларах США и могли использоваться в качестве законного платежного средства. Золотые сертификаты по-прежнему выдаются инвесторам в качестве доказательства права собственности на золото, хранящееся в банке.
США отказались от золотого стандарта в 1933 году. Золотые сертификаты, выпущенные Монетным двором США, теперь являются предметами коллекционирования. Золотой сертификат можно приобрести на eBay примерно за 10-200 долларов США или больше в зависимости от его возраста, редкости и состояния.
Что такое золотой сертификат
Ключевые моменты
Золотые слитки трудно носить с собой или обменивать на товары или услуги. Золотые сертификаты сделали практичным владение и использование золота. Сегодня золотые сертификаты по-прежнему выдаются инвесторам в виде расписок, подтверждающих право собственности на указанное количество золота.
Дизайн Золотого Сертификата
Золотые сертификаты США напоминают бумажные банкноты того же периода с некоторыми отличительными особенностями. Дизайн менялся на протяжении многих лет, но большинство из них имели ярко-оранжевую спинку и золотую печать США на передней части.
Например, золотой сертификат на 1000 долларов, напечатанный в 1907 году, имеет номинал во всех четырех углах лицевой стороны, но надпись «В ЗОЛОТОЙ МОНЕТЕ» под портретом Александра Гамильтона. У него также есть золотая печать и золотой серийный номер на лицевой стороне и характерный оранжевый цвет сзади.
Поскольку стоимость самого доллара была привязана к стоимости золота, в период с 1879 года до момента, когда они были выведены из обращения, сертификаты были по существу параллельной валютой и их можно было технически обменивать как таковые, хотя они не часто использовались в обычных транзакциях.
Краткая справка
Золотой сертификат подтверждает право собственности на определенное количество золота точно так же, как сертификат на акции доказывает владение долей в компании.
Золотые сертификаты находились в общем обращении в США, пока президент Франклин Д. Рузвельт не исключил доллар из золотого стандарта в 1933 году.
Золотые сертификаты сегодня
Некоторые банки и инвестиционные компании в США и за рубежом все еще выпускают золотые сертификаты. Обычно они указывают количество в унциях. Их долларовая стоимость колеблется в зависимости от рынка. Это делает их инвестициями в драгоценные металлы, а не в валюту.
Стоит отметить, что современная торговля золотыми сертификатами может быть рискованной. Если компания, выдавшая сертификат, разорится, сертификат будет бесполезен, как сертификат акций для обанкротившейся компании.
Золотые сертификаты: плюсы и минусы
Преимущества золотых сертификатов
1) В отличие от инвестиций в физическое золото, покупка которого может обойтись недёшево, приобретение золотых сертификатов может стать более дешёвой альтернативой. В этом случае исключаются, как минимум, расходы на доставку физического драгметалла;
2) Сертификаты на золото напрямую привязаны к колебаниям цен на золото. Поэтому инвесторы могут извлечь из этого прибыль, даже если стоимость жёлтого драгметалла будет падать. Таким образом получается, что золотые сертификаты объединяют в себе безопасность физического драгметалла с гибкостью деривативов. В отличие от фьючерсов сертификаты являются более безопасной инвестицией, так как нет необходимости вносить дополнительный капитал. В основном сертификаты на золото являются бессрочными ценными бумагами. По ним нет даты погашения;
3) С помощью золотых сертификатов инвесторы могут получать прямую выгоду от изменения стоимости драгметалла в отличие от акций золотодобытчиков, на которые могут влиять разные факторы рынка. При покупке акций инвестор должен постоянно следить за конъюнктурой рынка, чего не надо делать со сертификатами.
Недостатки золотых сертификатов
1) Сертификаты на золото не являются надёжным инструментом для защиты своих накоплений во время кризиса. Само золото, конечно же, выступает в качестве защитного актива, так как его количество в мире ограничено. Именно поэтому его стоимость во время кризиса не падает. Владельцы сертификатов не владеют физическим драгметаллом, поэтому не могут потребовать его поставку. В крайнем случае инвестор может потерять свои вложения, если эмитент сертификатов окажется банкротом;
2) В настоящее время существует большой выбор сертификатов по золоту. Поэтому инвестор должен в них разбираться, чтобы правильно вложить свои средства. К тому же нужно постоянно следить за ситуацией на финансовых рынках. Для приобретения нужных знаний потребуется некоторое время и усилия;
3) В некоторых странах инвесторы в сертификаты по золоту должны платить компенсационный налог. Об этом нужно всегда помнить.